Bud på Zalaris idag, kul att se! 😊
13.03.2026 07:58
👍 7
🔁 0
💬 0
📌 0
Bud på Zalaris idag, kul att se! 😊
Kul! 👍
Fler serieförvärvare till folket 👍
Skeptiskt till att David börjat uttrycka sig med Rule of 40. Nya markservice satsningen får bevisa sig innan det ska värderas högt som resten av verksamheten
Sålt allt i Avtech… Anser att Clearpath visat sig vara en svagare produkt än motsvarigheten hos konkurrenter. Vidare räknas LATAM in i böckerna nu så tilllväxten för Q1 lär bli svag jmf med historiskt. Sedan nya turbulensen kring COO tyder på fördröjning i nya kontrakt. CTO verkar sådär.
Sur marknad, låg värdering. Ser du ingen fundamental skillnad i caset är det bara köpa mer när värderingen går ner 😊
Förstår 👍
Ska läsa! Verkar vara lite utspritt, har du sammanställt det någonstans?
Vad är det för räntor att räkna med jmf med sparkonto?
Massiv vikt mot Mycronic, vad ser du där?
Lite hög skuldsättning och spretigt, speciellt med Communications delen. Konjunkturkänsligt… men tar bygg fart så lär det vara riktigt bra
~13,8%, sedan kan den säkert bli 15-16% om de lyckats med bra sortiment och mindre rabatter, men det är inget jag tog höjd för. Sedan la 12x ev/ebit som fair value, kanske är lågt, men anser riskerna talar för en lägre multipel.
Håller med om en riktigt fin turnaround. Gissar på att NemCap sålt ut
Nelly kan vara spännande nu efter halveringen av kursen på en vecka. 12x ev/ebit med troligen höga ensiffriga tillväxttal under 2026E med aningen högre marginal ger en ok margin of safety
Jobbiga risker som tonårsmode, väder och demografisk motvind. Väldigt tuffa konkurrenter också! Zara/Shein etc
Vivaldi är riktigt bra 👍
Blankarna haft rätt i värderingen på kort sikt, men jag tror det fler kan börja se ljuset efter att bokslutet släpps den 17e feb. Med lite svagare motvind blir detta toppen.
Jag äger aktier i Truecaller. Gör din egen analys, läs sedan min analys nedan 😊
www.aktiecase.com/posts/case_t...
Värderingen har totalt kollapsat från 84 sek till 14 sek. EV är nu 4100 MSEK, EBIT för 2025 är 526 MSEK.
En användare genererar i snitt 4.2 SEK/år och en användare värderas till 9 SEK. EBIT-marginalerna är >30%. Det kan inte bli mycket billigare... Är det en value trap eller billigt utan dess like?
Kortsiktigt fundamentalt är caset stökigare:
❌Google ändrade sin ads-algo som drog ner ads med 30%
❌ FX-motvinden är ~12%
❌ Real money gambling (fantasy leagues) förbjöds och minskar ads intäkter med ~8%
För den som har längre horisont än 6 månader finns det potential ⏳
#AKTIECASE
Min största snegunga $TRUE handlas nu till 7x ev/ebit, 11% av kapitalet blankat, växer tvåsiffrigt under 2026E, enorm nettokassa, grundarna är största ägare och ledningen insynsköper 👀 Fundamentalt: MAU växer med 14% och SaaS är starkt📈
Bra setup för ett långt case!
Spännande spaning!
Boom 🤩
www.mfn.se/a/tagmaster/...
Enea är ett mycket märkligt bolag, lyckats få fin orderingång som bokförs under Q4 samtidigt som omsättningen minskar. Är det någon som förstår hur dynamiken i Enea fungerar? mfn.se/a/enea/eneas...
Tufft för Hemnet
Fett bra bolag, men lite väl dyrt!
Min bedömning är att bolaget kan ha något lägre EBITA-marginal på 8,8% och lägre omsättningstillväxt på 8% under 2026E, det ska inte vara några konstigheter att åstadkomma. Fair value på 9x EV/EBITA ger 26 SEK aktien, och 37% upp från dagens 19 SEK.
Jag äger aktier i TagMaster, gör din egen analys👀
Värderingen för bolaget har historiskt varit mycket högre än dagens 5,6x EV/EBITDA. Kursen har tagit mycket stryk när organiska tillväxten tappat mycket, men under senaste året är det bara Q1 2025 som varit dåligt. Kan Tagmaster stabilisera sig så är det billigt att det handlas till en så hög yield👍
Omsättningen kommer huvudsakligen från projekt kopplat till biltrafiken runt om i världen. Organiskt har Tagmaster tappat runt -7% omsättning, men har lyckats förvärva ca 20%, därav klassas omsättningen som lägre kvalité. Redovisningen är tydlig och bra för att vara ett så litet bolag.
AKTIECASE!
FCF-yield på 10%, omsättningstillväxt på ~11 procent, EV/EBITDA 5,6x -- Vad är haken? Jag har undersökt bolaget TagMaster, ett teknik bolag som skapar ITS-system för trafikhantering. Vd äger 1,5%, John Skogman äger 0,4%
EV: 329 MSEK
Omsättning LTM: 476 MSEK
EBITA LTM: 46 MSEK
